Apple diskuterar en överenskommelse med Japan Display om att förvärva en av sina primära tillverkningsfabriker, enligt Nikkei.
Japan Display, som enligt uppgift är skyldig mer än 800 miljoner dollar till Apple, avvecklade verksamheten vid den Hakusan-baserade fabriken i juli.
Eftersom platsen inte tjänar något syfte har leverantören erbjudit både byggnader och mark i förhandlingar.
Nikkei rapporterar att Apple kan förvärva alla tillgångar för mellan 730 och 820 miljoner dollar.
Apple bidrog med nästan hälften av fabrikskostnaden för 1,5 miljarder dollar.
När fabriken öppnade i slutet av 2016 började mobilindustrin flytta sig från LCD-paneler.
Nu levereras många flaggskeppssmartphones med OLED-paneler som har bättre färgnoggrannhet och effektivitet.
Vissa iPhone-modeller i produktion, inklusive iPhone 11 och förra årets iPhone XR, har fortfarande LCD-baserade skärmar medan deras avancerade motsvarigheter är all-in på OLED-teknik.
Dessutom har Sharp engagerat sig i liknande diskussioner.
Foxconn, moderbolaget till Sharp, tillverkar flera komponenter som används av Apple och andra företag i sina produkter.
Det driver för närvarande tillverkningsfabriker och Sharp kan använda Japan Displays Hakusan-plats för att stärka produktionen.
Rapporten föreslår att Sharp och Apple kan samarbeta i en affär.
Rekommenderas av våra redaktörer
Om affären omfattar både Sharp och Apple kommer det Cupertino-baserade företaget att fördjupa sitt deltagande i leveranskedjan.
Apple utvecklar anpassade marker för iPhone, iPad och Apple Watch, men framtida planer inkluderar interna MicroLED-skärmar som ersätter nuvarande alternativ.
Samtalen mellan Japan Display och dess potentiella friare pågår och Nikkei rapporterar att ingen överenskommelse har uppnåtts.
Sharp verkar som den mer troliga köparen, men uteslut inte Apple om det känns som att investera längre i försörjningskedjan.
Nästa år verkar det som om Japan Display Hakusan kommer att ägas och drivas av ett annat företag.
